业绩跑出加速度！“百亿”基金经理调仓换股

随着基金定期报告的披露，众多“百亿”基金经理的调仓换股动作逐渐曝光，他们通过调整持仓结构来把握市场机会，追求更好的业绩表现。以下是一些相关案例：招商基金翟相栋：其管理的招商优势企业基金一季度上涨16.32%，业绩出色。该基金一季度末进行了大幅调仓，深信服、金蝶国际、阿里巴巴等6只个股新晋十大重仓股，药明康德、兆易创新等则退出。翟相栋表示，基于春节期间DeepSeek的影响，国内AI产业加速发展，他逐步减少了医药、消费等方向的配置，增配了企业服务、公有/私有云等方向的优质公司。宝盈基金杨思亮：作为消费赛道的明星基金经理，截至2025年一季度末，其管理规模达108.64亿元。他管理的宝盈消费主题基金一季度十大重仓股中新进了5家公司，贵州茅台、五粮液、山西汾酒等白酒股成为前三大重仓股。同时，他还大幅提高旗下多只基金的股票仓位，认为市场悲观预期得到扭转，国内资产价格有望稳步回升。国投瑞银基金施成：施成曾因擅长投资新能源而闻名，随着新能源赛道降温，其管理规模有所缩水。2025年一季度，他开始探索新方向，将目标瞄向新能源行业中与AI联系较为密切的公司。国投瑞银新能源基金不再重仓中矿资源、阳光电源等7家新能源个股，新进圣泉集团、恒立液压等7家公司。他认为新能源应用方面去库存周期已结束，储能、AI等新需求将催生行业发展。中欧基金周蔚文与罗佳明：他们共同管理的中欧时代先锋年内收益率达到12.66%，表现亮眼。2025年二季度，该基金大调仓，宁德时代成为第一重仓股。调仓遵循三条核心逻辑，即坚守AI主线，维持对人形机器人、自动驾驶等领域配置并动态调仓；进行周期品价值重估，增持紫金矿业、牧原股份；规避外部风险，减持对美敞口大的行业，转向创新药等具备海外商业化潜力的方向。鹏华基金闫思倩：其管理的鹏华碳中和主题基金曾因押中机器人赛道成为一季度主动权益基金冠军。6月13日兰剑智能披露的前十大股东持股情况显示，该基金位列第7大股东，而兰剑智能并未出现在其2025年一季度前十大重仓股中，说明闫思倩在二季度对该基金进行了调仓，买入了兰剑智能这家智能仓储物流自动化系统解决方案提供商。